Do Kwon, den sørkoreanske kryptovaluta-gründeren bak to digitale valutaer som tapte anslagsvis 40 milliarder dollar i 2022, erklærte seg ikke skyldig torsdag på anklager om amerikanske kriminelle svindel, etter å ha blitt utlevert fra Montenegro denne uken.
Føderale påtalemyndigheter på Manhattan siktet Kwon, som var med å grunnlegge Singapore-baserte Terraform Labs og utviklet TerraUSD- og Luna-valutaene, i mars 2023 med to punkter hver av verdipapirsvindel, wire-svindel, råvaresvindel og konspirasjon.
En oppdatert 79-siders tiltale som ble inngitt på torsdag, la til en telling av hvitvaskingskonspirasjon.
Kwon, 33, gikk inn for den amerikanske sorenskriverdommer Robert Lehrburger i Manhattan føderale domstol.
Han hadde i juni gått med på å betale en sivil bot på 80 millioner dollar og bli utestengt fra kryptotransaksjoner som en del av et forlik på 4,55 milliarder dollar som han og Terraform nådde med Securities and Exchange Commission.
I torsdagens tiltale påsto det amerikanske advokatkontoret i Manhattan at Kwon villedet investorer i 2021 om TerraUSD, en såkalt stablecoin designet for å opprettholde en verdi på $1.
Kwon skal ha fortalt investorer at en datamaskinalgoritme kjent som «Terra Protocol» hadde gjenopprettet myntens verdi da den falt under pinnen i mai 2021, da han faktisk sørget for at et høyfrekvent handelsfirma i all hemmelighet kjøpte millioner av dollar av tokenet til øke prisen kunstig.
Påtalemyndigheten sa at falske påstander og andre drev detaljhandel og institusjonelle investorer til å kjøpe Terraform-produkter og øke verdien av Luna, et mer tradisjonelt token utviklet av Kwon som svingte i verdi, men som var nært knyttet til TerraUSD, til 50 milliarder dollar innen våren 2022.
«Mye av denne veksten fulgte Kwons frekke bedrag om Terraform og dens teknologi,» heter det i tiltalen.
Da TerraUSDs verdi begynte å gli igjen i mai 2022, advarte handelsfirmaet om at det «ikke var så enkelt denne gangen,» ifølge tiltalen.
TerraUSD og Luna krasjet den måneden, og trakk ned verdien av andre kryptovalutaer, inkludert bitcoin, og forårsaket større kaos i kryptomarkedet.
Påtalemyndigheten identifiserte ikke handelsfirmaet, men det samsvarer med beskrivelsen av Jump Trading, som SEC-advokater sa i deres sivile sak hadde støttet TerraUSD i mai 2021.
Jump svarte ikke umiddelbart på forespørsler om kommentar.
I en rettssak mot SECs påstander fant en føderal jury på Manhattan Kwon og Terraform ansvarlige i april i fjor for å ha svindlet kryptovaluta-investorer.
En advokat for Terraform sa i den avsluttende argumentasjonen i den rettssaken at Terraform og Kwon hadde vært sannferdige om produktene deres og hvordan de fungerte, selv når de mislyktes.
Kwon deltok ikke i rettssaken fordi han hadde vært varetektsfengslet i Montenegro siden mars 2023.
Terraform erklærte seg konkurs i januar i fjor.
Kwon er en av flere kryptovaluta-moguler som står overfor føderale anklager etter at en nedgang i digitale token-priser i 2022 førte til kollapsen av en rekke selskaper.
Sam Bankman-Fried, som grunnla børsen FTX, anker sin domfellelse og 25 års dom i mars i fjor for å ha stjålet 8 milliarder dollar fra kunder.
Alex Mashinsky, grunnlegger og tidligere administrerende direktør for kryptovaluta-utlåner Celsius Network, erkjente i forrige måned skyldig i to tilfeller av svindel.
