Rocket Cos. Sa mandag at den ville kjøpe boliglånstjenesteleverandør Mr. Cooper Group for 9,4 milliarder dollar, noe som øker pantelånsvirksomheten i sin andre Big Deal denne måneden for å dra nytte av en rebound i USAs etterspørsel etter boliger.
Bedre hjemmebeholdning og nylige fall i langsiktige obligasjonsrenter bringer tilbake potensielle kjøpere til boligmarkedet etter mange års kamp på grunn av høye renter og priser.
Tidligere denne måneden kjøpte Rocket eiendomsoppføringsfirmaet Redfin i en avsetningsavtale verdsatt til 1,75 milliarder dollar.
Rocket har tilbudt 11 av sine aksjer for hver Mr. Cooper Common -aksje.
Dette representerer $ 143,33 per aksje basert på fredagens sluttpris, en premie på omtrent 37%.
Aksjer av Mr. Cooper, som rapporterte en årlig omsetning på rundt 2,23 milliarder dollar i 2024, hoppet mer enn 18% i mandag morgenhandel, mens Rocket falt 7,5%.
Avtalen vil bidra til å legge til nesten 7 millioner kunder, øke lånevolumet og drive mer tilbakevendende inntekter, samtidig som de senker kundenes anskaffelseskostnader, sa Rocket.
Mr. Cooper-avtalen forventes å generere ytterligere 100 millioner dollar i inntekter før skatt og potensielt spare 400 millioner dollar fra strømlinjeforming av drift, selskapsutgifter og teknologiinvesteringer.
Transaksjonen, som forventes å avsluttes i fjerde kvartal, forventes å legge til Rockets justerte inntjening per aksje umiddelbart etter stenging.
Etter fullføringen av avtalen vil Mr. Cooper -administrerende direktør Jay Bray lede Rocket Mortgage, selskapets flaggskipvirksomhet.
