En finansiell rådgiver er anklaget for å ha drevet den største Ponzi-ordningen i Georgias historie for å finansiere en overdådig livsstil, som inkluderte kjøp av en yacht, en leilighet for flere millioner dollar i Mexico, luksusbiler, smykker og chartring av private jetfly.
Todd Burkhalter erkjente seg skyldig i å ha svindlet over 2000 ofre for mer enn 380 millioner dollar mellom september 2020 og juni 2024, ifølge USAs advokat Theodore S. Hertzberg onsdag.
«Utrolig nok fortsatte Burkhalter skamløst å lure ofrene sine selv mens han var under føderal etterforskning,» sa Hertzberg. «Dagens skyldige erkjennelse er bare det første trinnet i å holde Burkhalter ansvarlig for den betydelige skaden han forårsaket.»
Den 54 år gamle Florida-innfødte grunnla rådgivningsfirmaet Drive Planning LLC og brukte selskapet – basert i Alpharetta, Ga. – til å målrette mot flere investeringsmuligheter, inkludert muligheten for «Real Estate Acceleration Loan» («REAL») og «Cash Out Real Estate Fund» («CORE Fund»).
Burkhalter fortalte potensielle investorer at det var «lett og enkelt» å investere i fondene og oppfordret dem til å bruke midler fra pensjons- og sparekontoer.
Burkhalter brukte REAL som Drive Plannings primære investeringsmiddel og «uredelig markedsført som et brolån» som garanterte investorer en avkastning på 10 % hver tredje måned.
Gjennom svindelen tjente Burkhalter på investorer og lånefond for å gjøre personlige kjøp for å gi energi til luksuslivsstilen hans.
Han lurte investorer ved å hevde at selskapet var fullstendig sikret av eiendom, og støttet løgnene ved å lage falske «sikkerhetsark» som identifiserte eiendommene, hvorav noen aldri eksisterte.
Burkhalter overdrev også forholdet sitt til fremtredende eiendomsutviklere rundt Georgia, og hevdet feilaktig at investeringene var sikret av eiendommer i utviklerens portefølje.
Det svikefulle selskapet hevdet feilaktig at det ga «100 % passiv inntekt fra skatterettigheter» fra CORE Fund og garanterte investorer en avkastning på 10 % hver sjette måned eller en avkastning på 22 % per år i opptil tre år.
Selskapet mottok minst 4,1 millioner dollar fra investorer i CORE Fund.
Påtalemyndigheten fant at Burkhalters bedrag begynte fra starten av Drive Planning, hvor han brukte de første $50.000 fra REAL til å betale ned en tidlig investors $21.000 i 2020.
Burkhalter brukte pengene han svindlet fra investorer til å gjøre overdådige kjøp for sitt personlige liv, inkludert en yacht på 2 millioner dollar, en luksusleilighet på 2,1 millioner dollar i Cabo San Lucas, Mexico og 800 000 dollar brukt på flere luksuskjøretøyer som inkluderte en 2020 Prevost Marathon motorbuss og to 2024 Land Rovers.
Burkhalter brukte også millioner på luksusreiser, chartring av private jetfly og 320 000 dollar på klær, smykker og skjønnhetsbehandlinger.
Han ville senere bruke minst 80 000 dollar i investormidler for å betale ned ekskonens advokater og utgifter til fritidskjøretøy.
Securities and Exchange Commission (SEC) startet en etterforskning av conmans selskap i mars 2024, men Burkhalter fortsatte å ta titalls millioner dollar gjennom ordningen frem til september samme år.
Påtalemyndigheten krever en 17 og et halvt års fengselsstraff for Burkhalter som en del av avtalen hans.
En straffeutmåling er ikke berammet.
Drive Plannings tidligere driftssjef, David Bradford, erkjente seg skyldig i konspirasjon for å begå wire-svindel 16. desember 2025. Straffen hans er berammet til 17. mars.
