En tidligere JPMorgan-megler som ble tildelt 4,25 millioner dollar i erstatning etter at han fikk sparken over et delikatessefat på 642,50 dollar, åpnet opp om prøvelsen hans – og hevdet at hans utsetting var «overlagt» og føltes som «et slag i magen».
Brent Bodner snakket eksklusivt med The Post torsdag etter at voldgiftspanelet i Financial Industry Regulatory Authority i forrige uke tildelte ham summen og anbefalte at oppsigelsesprotokollen hans endres fra «for sak» til «frivillig».
JPMorgan sparket ham i mai 2024 på grunn av en bevertet sammenkomst han var vertskap for hjemme i Beverly Hills i løpet av Super Bowl-helgen, og sa at han brukte selskapets penger på feil måte til å betale for maten. Det til tross for at Bodner hadde klart en milliardbok.
Det kom også etter at Bodner mottok et gratulasjonsbrev fra administrerende direktør Jamie Dimon etter at han ble forfremmet til administrerende direktør i juni 2022 – en kopi som Bodner delte med The Post.
«Det var som et slag i magen etter 20 år,» sa Bodner til The Post. «Hele greia tok meg i hodet.»
Den mangeårige megleren sa at prøvelsen tok en tung følelsesmessig og økonomisk toll på familien hans, spesielt i ukene etter at han ble sagt opp og utestengt fra å kontakte kunder mens han lette etter en annen jobb.
«Jeg har to døtre som jeg tar vare på som bor sammen med meg,» sa Bodner. «Du er ikke sikker på hvor pengene dine kommer fra og om du kan bli ansatt på nytt.»
Han hevdet at JPMorgan allerede hadde bestemt seg for å skyve ham ut før den interne etterforskningen var fullført, og påsto at banken begynte å overføre kundene hans til andre rådgivere før han ble formelt intervjuet om utgiften til delikatesseforretningen.
«Det var overlagt,» sa han til The Post.
Bodner sa at spenningen inne på kontoret eskalerte etter at flere kolleger forlot firmaet, og skapte det han beskrev som et klima av «paranoia» blant nyinstallerte ledere som fryktet at flere meglere kunne komme til å slå til for rivaliserende Wall Street-firmaer.
«Jeg tror de var paranoide over at vi skulle flytte firmaer,» sa Bodner til The Post, og la til at JPMorgan brukte delikatesseforretningen «som et påskudd for å presse meg ut.»
Veteranmegleren sa at funn i voldgiften avslørte intern innsats for å dele opp kontoene hans.
«Før de i det hele tatt etterforsket, begynte de å hakke opp boken min,» sa Bodner til The Post.
Bodner sa at fyringen knuste hans profesjonelle rykte og lot ham prøve å finne ut om et annet Wall Street-firma ville ansette ham etter at JPMorgan ga ham en rosa lapp.
«Når du får sparken fra en stor finansinstitusjon, tror folk at det er av stygge grunner,» sa han til The Post. «Eller til og med kriminell. Ingen tror deg.»
Han insisterte på at delikatesseutgiften var rutine. JPMorgan oppfordret jevnlig formuesforvaltningsmeglere til å «vine og spise» kunder og prospekter ved å bruke bedriftsutgiftskontoer som dekket alt fra middager og kaffemøter til Los Angeles Dodgers og Rams-spill, sa han.
«Det var en del av et insentiv til å være en del av denne utvalgte rådgivergruppen,» sa han til The Post, og la til at han fikk et årlig utgiftsbudsjett på 10 000 dollar og «oppfordret til å bruke det.»
Han fortalte The Post at rådgivere hadde lov til å bruke opptil rundt $900 for småbedriftssamlinger under JPMorgans interne retningslinjer, og sa at assistenten hans brukte litt over $600 på et delikatessefat med vinger, salater og mer til Super Bowl Sunday-konfab.
Bodner sa at samlingen opprinnelig var ment å være vert for en større gruppe kunder og potensielle kunder, selv om bare to personer dukket opp.
«Min hensikt var å ha seks til 12 kunder og prospekter over,» sa han til The Post. «Vi hadde bare to som ble bekreftet.»
«Jeg kaller det salami-hendelsen,» spøkte Bodner, som siden har landet på beina som megler hos Wells Fargo.
JPMorgan sa at de planlegger å sende inn en begjæring om å fravike prisen i retten.
Den bestridte Bodners beretning skarpt, og sa at en intern etterforskning fant at han fikk godkjenning for det som ble beskrevet som en middag med en klient og potensiell klient – men i stedet arrangerte «en Super Bowl-fest hjemme for familie og venner.»
Banken påsto at «klienten» var Bodners fetter og den påståtte prospektet var fetterens kjæreste, og la til at Bodner sendte inn en kvittering for forretningsutgifter for mat «for over et dusin personer» mens han oppga både formålet og stedet for samlingen.
«Rådgiveren, som en ansatt som vilje, ble derfor sagt opp for brudd på selskapets tillit og misbruk av deres stilling,» sa en talsperson for JPMorgan.
Bodners advokat, Marc Rosen, sa til The Post at kjæresten til Bodners fetter var prospektet, og at han var oppført med et sporingsnummer i JPMorgan-systemet.
Rosen sa at selskapets «regel» om «ikke ha kunder underholdt hjemme» ble «ikke vedtatt … før i februar» i fjor – et år etter samlingen hjemme hos Bodner.
Rosen påsto at JPMorgan internt reviderte beskrivelsen av samlingen for å få arrangementet til å virke mer upassende enn etterforskerne først konkluderte med.
Ifølge Rosen erkjente et tidlig utkast til et «anbefaling for oppsigelse»-dokument at en klient og en potensiell klient deltok på arrangementet, men disse referansene ble senere fjernet.
Rosen hevdet at JPMorgan deretter omskapte samlingen som «en stor fest» på «JPMs nikkel», mens han ignorerte bevis samlet under firmaets interne etterforskning.
Bodner trakk også tilbake på JPMorgans forslag om at det var upassende for ham å underholde slektninger eller mangeårige personlige forbindelser, og sa at formuesforvaltere rutinemessig jobber med venner og familiemedlemmer i en bransje bygget på relasjoner og henvisninger.
«Mange av mine klienter er familie og venner,» sa Bodner til The Post. «Jeg har drevet med denne virksomheten siden 1999.»
Han la til at instruerte assistenten hans om å bestille nok mat fra Factor’s Famous Deli for det forventede oppmøtet fordi sene bekreftelser var vanlig for klientbegivenheter knyttet til Super Bowl-helgen.
«Det er ikke uvanlig at investeringsassistenter bestiller mer mat bare for å være sikker på at det var nok tilgjengelig,» sa Bodner, og la merke til at utgiftene fortsatt kom godt under firmaets utgiftstak for småbedriftssamlinger.
Han sa at han håper voldgiftsdommen tvinger JPMorgan til å revurdere hvordan den behandler veteranmeglere, og hevdet at prøvelsen skadet ikke bare ham, men også kundene hvis kontoer plutselig ble kastet i uro.
«Mitt ønske er at med all presse … JPMorgan vil ikke si opp andre rådgivere fordi det ikke er bra, en for klienten og to for rådgiveren,» sa Bodner til The Post.
«Jeg kan ikke forestille meg en bedriftskultur som ville gjøre dette med folk,» la han til. «Forhåpentligvis er takeawayen herfra: gjør det bedre.»
Bodner sa at han mener JPMorgan ganske enkelt burde betale prisen og gå videre i stedet for å fortsette å kjempe mot saken.
«Min forventning er at jeg tror de burde betale og vi burde gå videre,» sa han til The Post, og la merke til at voldgiftsdommen har 10 % årlig rente til den er betalt.
