Femten personer, inkludert en advokat som jobbet i flere store advokatfirmaer, erklærte seg ikke skyldig mandag på føderale anklager om at de deltok i en tiår lang ordning der advokater ga tips til en innsidehandelsring om nesten 30 pågående fusjoner.
Nicolo Nourafchan, som hadde jobbet i advokatfirmaene Sidley Austin, Latham & Watkins og Goodwin Procter, var blant de tiltalte som møtte opp i føderal domstol i Boston for å gå inn for å anklage verdipapirsvindel og andre anklager.
Totalt 30 personer er siktet for å ha deltatt i den tiårlange ordningen, som påtalemyndighetene sier ga inn titalls millioner dollar og ble orkestrert av Nourafchan og personskadeadvokat Robert Yadgarov.
Yadgarov la også inn en erklæring om ikke skyldig, sammen med Nourafchans bror, Lorenzo, grunnleggeren av en delt finansdirektør og regnskapsfirma. Han betaler Nicolo Nourafchans advokatsalærer i henhold til en ordning en dommer advarte risikerte å skape en potensiell interessekonflikt.
«Du kan ha forskjellige interesser mens dette fortsetter,» sa den amerikanske sorenskriverdommer Judith Dein.
Martin Weinberg, en advokat for Nicolo Nourafchan, sa i en uttalelse at klienten hans «hevdet sin uskyld til hver påstand ved hans rettssak i dag, og vi har til hensikt et kraftig og overbevisende forsvar.»
I følge myndighetene begynte ordningen i 2014 ikke lenge etter at Nicolo Nourafchan ble uteksaminert fra Yale Law School og fikk jobb hos Sidley Austin.
Påtalemyndigheten sa at Nourafchan, mens han jobbet i Sidley og andre advokatfirmaer, tipset Yadgarov og andre til forestående bedriftstransaksjoner i bytte mot tilbakeslag generert fra handelsfortjeneste.
Nourafchan og Yadgarov rekrutterte også andre advokater til ordningen for å gi tips til dem, inkludert en som jobbet hos Wachtell, Lipton, Rosen & Katz og en annen som var ansatt av Weil, Gotshal & Manges og Willkie Farr & Gallagher.
Sistnevnte, Gabriel Gershowitz, erkjente i all hemmelighet straffskyld i fjor og er nå et samarbeidende vitne i saken. Skyldbeskyldninger for åtte andre personer som dateres tilbake til 2024 ble åpnet den dagen påtalemyndigheten kunngjorde saken 6. mai.
Mange av de tiltalte er jøder, og en tiltale hevdet at de snakket i kodede meldinger relatert til deres bakgrunn mens de diskuterte fusjonstips, og refererte til en avtale som en «flukt til Israel» og en annen som en «rabbiner».
Blant de tiltalte er Joseph Suskind, en Florida-bosatt i forsikringstilpasningsvirksomheten tiltalt for å handle i 2022 med tips om SailPoints avtale som skal kjøpes av Thoma Bravo og iRobots senere forlatte avtale som skal kjøpes opp av Amazon. Forsvarsadvokat Michael Kendall kalte ham uskyldig.
«Bevis er viktigere enn pressemeldinger,» sa Kendall til journalister etter Suskinds rettssak. – Vi ser frem til rettssaken.
